Exclusivo LeapRate… Michael Karczewski, Diretor de Operações, e Christopher Dankowski, Diretor de Desenvolvimento de Negócios da Match-Trade Technologies, se juntam à Leaprate hoje para falar sobre como o mercado Forex mudou durante o ano passado e quais são as próximas tendências.
Tecnologias Match-Trade
1. Houve muita turbulência no mercado Forex no ano passado. O que você acha que mais afetou os negócios e como os corretores se adaptaram?
Michael Karczewski: Bem, 2019 foi o primeiro ano completo com as regulamentações da ESMA em vigor, e isso teve um impacto enorme em uma queda significativa nos volumes de negócios gerados por traders na Europa. Portanto, tivemos uma saída de clientes para jurisdições fora da UE. Ainda assim, isso não resolve o problema. A única maneira de manter um crescimento estável ou – em alguns casos até – sobreviver é se adaptar ao ambiente em mudança e diferentes corretores encontraram poucas soluções.
A maneira mais óbvia para corretores regulamentados pela UE, que em sua maioria fazem B-Book, era focar em gerenciamento de risco eficaz. Até agora, os departamentos de negociação internalizaram a maior parte do fluxo, mas hoje em dia, onde a alavancagem é menor e os períodos de baixa volatilidade no mercado estão ficando mais longos, os corretores buscam ferramentas avançadas para melhor qualificar quais negociações devem ser protegidas.
Em segundo lugar, corretoras que estavam presentes principalmente em países da UE decidiram se expandir para outras regiões. Vemos muitas corretoras europeias mirando clientes da Ásia, África ou mesmo América do Sul. Nessas regiões, as regulamentações não são tão rigorosas e as corretoras podem oferecer maior alavancagem, mais flexibilidade na cooperação com IBs e, claro, podem se beneficiar de menores custos de conformidade.
E por último, mas não menos importante, os corretores começaram a oferecer aos clientes da UE jurisdição alternativa já no processo de integração. O que significa que um trader que deseja abrir uma conta com um corretor regulamentado pela UE também recebe uma conta com condições muito melhores se decidir se registrar na entidade fora da UE. Dessa forma, ambos os lados se beneficiam.
2. Agora que entramos em um novo ano, novos desafios devem ser enfrentados. Em que você tem se concentrado ultimamente em termos de desenvolvimento de produtos?
Cristóvão Dankowski: Nosso portfólio já está repleto de uma ampla gama de produtos e serviços, pois queremos ser um balcão único que forneça soluções abrangentes para todos os nossos clientes. Por esse motivo, estamos constantemente aprimorando nossos produtos um por um, bem como nossa oferta. Conseguimos atualizar nossa MT4/MT5 Bridge adicionando uma nova interface da web e vários recursos de gerenciamento de risco. Nosso Client Office proprietário com CRM foi integrado às plataformas xStation e cTrader. Também adicionamos o Praxis Cashier para estender as opções de pagamento e vários provedores KYC. Além disso, nosso processador de pagamento criptográfico Match2Pay ganhou novos recursos e algumas novas criptomoedas. Também conseguimos construir um aplicativo PAMM/MAM para o servidor MT5, e este também será integrado à nova plataforma de negociação que desenvolvemos.
E é nessa nova plataforma que temos nos concentrado nos últimos meses. Match-Trader é um sistema de negociação completo que funciona com seu próprio back-office com base em nosso mecanismo de correspondência proprietário. Esta solução de negociação tudo-em-um vem com aplicativo web, móvel e desktop e todas as configurações do usuário são sincronizadas em tempo real. Além disso, é integrado com o Client Office (CRM), PAMM/MAM e é tudo acessível sob SSO (single-sign-on). Foi projetado para garantir simplicidade e a melhor experiência de negociação possível porque acreditamos que as pessoas podem mudar para novas tecnologias somente quando podem começar a usá-las instantaneamente.
Queremos fornecer soluções que tornem mais fácil para os clientes operarem no mundo forex em vez de oferecer constantemente plataformas desatualizadas que exijam a compra de aplicativos adicionais apenas para poder gerenciar contas de negociação. Observamos a indústria de jogos de azar e criptomoedas, onde é um padrão absoluto ter um login de e-mail e uma interface para gerenciar suas atividades de negociação e conta. E queremos transferir esses altos padrões para a indústria forex.
3. Ainda é lucrativo, na atual situação de mercado, começar sua própria corretora forex? A que corretores novatos devem prestar atenção especial ao escolher provedores de serviços?
KD: Acreditamos que ainda há algum espaço na indústria para corretoras iniciantes, mas também estamos cientes de que está ficando mais difícil competir com marcas bem estabelecidas com grandes orçamentos de marketing e vendas. Portanto, as corretoras que têm mais chances de sucesso são aquelas que se concentram em atingir mercados locais porque ainda há lacunas em alguns países ou regiões específicas a serem preenchidas. Além disso, sua maior vantagem seria o suporte local e um bom entendimento das necessidades específicas dos clientes porque é muito comum que as corretoras globais não tenham. Existe uma alternativa para a corretagem forex clássica. É abrir uma corretora de criptomoedas totalmente independente. Pode parecer mais fácil porque não há barreiras legais, no entanto, a promoção de tal corretora também pode ser cara, pois já existe uma competição bastante alta no mercado.
O que aconselhamos aos corretores novatos é buscar a otimização de custos, pois é crucial para a sobrevivência de um novo negócio. É por isso que aqui na Match-Trade cobramos taxas fixas muito competitivas sem custo de rotatividade adicional desde o início, para ajudar nossos clientes a expandir seus negócios. Nossa estratégia de negócios é obter mais clientes que paguem menos, em vez de menos clientes pagando altas taxas, mas com curta expectativa de vida útil do negócio. Nosso foco é ajudar os corretores a sobreviver e se desenvolver, e posso dizer que essa abordagem vale a pena, pois o número de nossos clientes White Label está aumentando constantemente. Muitos deles transferiram seu WL de diferentes provedores e isso nos dá confiança de que estamos indo em uma boa direção.
4. Como você mencionou a indústria de cripto, qual é sua opinião sobre a situação atual do mercado? Você ainda está ativo nessa área, apesar da desaceleração significativa?
MK: É de conhecimento geral que o interesse em criptomoedas e a quantidade de soluções criptográficas estão estritamente ligadas ao seu valor atual. Vimos os preços saltarem para US$ 13 mil no meio do ano, o que levantou muitas questões se empresas como a nossa deveriam se concentrar novamente em soluções criptográficas. Além disso, no final de 2017, todos estavam empolgados para iniciar uma troca de criptomoedas e hoje em dia vemos muitas dessas bolsas não conseguindo sobreviver em um mercado tão competitivo com dominação do modelo de negócios baseado em comissão. É por isso que decidimos focar no processamento de pagamentos criptográficos e na criação de mercado, pois ainda vemos um bom potencial de crescimento neste campo. Após o endurecimento recorrente das regulamentações do setor, muitas corretoras têm dificuldade em aceitar depósitos de seus clientes, então adicionar bitcoin como uma opção de pagamento é uma solução ideal para elas. Em relação à criação de mercado, estabelecemos uma equipe de especialistas, que criaram algoritmos avançados que negociam em várias bolsas. Esta é a parte de crescimento mais rápido do nosso negócio e acho que ainda investiremos nessa área e nos desenvolveremos adicionando novas bolsas, além de entrar em mercados futuros ou talvez de opções também.
5. Alguma coisa mudou em relação aos Liquidity Providers? Quais são as principais demandas desses clientes?
KD: Percebemos que o mercado de liquidez começou a mudar depois que as regulamentações da ESMA foram introduzidas em 2018. Elas prejudicaram significativamente o crescimento de corretoras de pequeno e médio porte licenciadas na Europa. Como resultado, a concorrência de provedores de liquidez legados aumentou também em áreas offshore, porque essas empresas enfrentaram crescimento limitado na parte regulamentada do setor. Fornecemos soluções de liquidez para nossos clientes e sempre tentamos acompanhar os desenvolvimentos do mercado. O que nossos clientes mais esperam de seus LPs é flexibilidade em termos de alavancagem, variedade de mercados, spreads e opções de pagamento. É por isso que empresas menores como a nossa ainda podem competir e ganhar participação de mercado. Nossa maior vantagem é que usamos quase exclusivamente nossa tecnologia proprietária, que inclui nossa plataforma Match-Trader Pro, MT4/MT5 Bridge, FIX Connectivity, Data Feeds e Execution com base em nosso Matching Engine. Graças a ela, podemos fornecer soluções econômicas adaptadas às várias necessidades de nossos clientes, em vez de ser apenas mais um White Label do sistema de agregação popular, que é uma configuração típica no mercado de liquidez. Pela nossa experiência, vemos que o fator mais importante para construir um bom relacionamento no mercado institucional é a transparência e o entendimento das necessidades do cliente. Às vezes, até mesmo ter certos tipos de regulamentações desempenha um papel menor do que a confiança e a boa reputação conquistadas no campo.
6. Você tem alguma parceria promissora na manga?
MK: Sim, acho que sim. Assinamos um acordo de parceria com a Brokeree Solutions para oferecer suas soluções de Social Trading e PAMM para nossos clientes White Label nas plataformas MT4/MT5 e Match-Trader. Como Chris mencionou, recentemente lançamos nosso Sistema Match-Trader e agora estamos no processo de negociação de algumas parcerias com empresas que querem se juntar ao ecossistema de nossa plataforma.
Em termos de parcerias comerciais, nos unimos ao grupo LSSR, que se tornou nosso representante oficial na região IPBS (Índia, Paquistão, Bangladesh e Sri Lanka). Graças à sua experiência comercial, fomos capazes de estender nossos serviços para corretores para formação de empresas, abertura de contas bancárias ou criação de sites. Estamos sempre abertos a estabelecer novas parcerias, em diferentes regiões do mundo, com empresas que fornecem serviços complementares aos nossos ou que apenas querem se tornar nossos representantes e oferecer os produtos e serviços da Match-Trade.
7. E quais são seus planos para o futuro? Como você planeja surpreender seus clientes este ano?
KD: Nossos planos para 2020 são bastante ambiciosos porque estamos cientes de que precisamos desenvolver constantemente nossos negócios para acompanhar o setor. Vamos nos concentrar no desenvolvimento e promoção adicionais de nossa nova plataforma Match-Trader, que, em última análise, será uma solução de negociação completa para corretores. Queremos construir um balcão único para corretores, garantindo serviços de alta qualidade em várias áreas. Investiremos em nossas soluções de liquidez, especialmente tecnologia e segurança de fundos.
MK: E em relação ao lado de criptomoedas do nosso negócio, como mencionei antes, planejamos desenvolver ainda mais nossa solução de criação de mercado de criptomoedas para poder competir nas maiores e mais líquidas Exchanges. Também planejamos publicar uma ferramenta que mostrará nossa projeção de volume real em cada exchange, pois achamos que os algoritmos disponíveis atualmente não o estimam com precisão.
